# 高频交易的定义 高频交易是交易方式的革命，不同于传统的基本面模式和技术模式，关注的是短时区的交易变化，通常只在当天完成成对的买卖动作，不持仓过夜。 # 高频交易的流行策略 | 策略 |描述 |持仓时间 | | --- | --- | --- | | 自动提供流动性 | 量化优化算法优化做市头寸的报价和执行 | 小于1分钟 | | 市场微观结构交易 | 对观测到的报价逆向分析去获取市场下单的信息 | 小于10分钟 | | 事件交易 | 对宏观事件作出响应 | 小于1小时 | | 偏差套利 | 对价格均衡的偏差进行统计套利 | 小于1天 | # 高频交易面临的挑战 * 大量实时或者准实时数据的处理 * 长期（至少2年）的回顾测试 * 精确确定交易信号 * 低延迟超高频率的计算和网络速度 >[warning] >一个公开的交易策略很快就会失效！因为很多人来用就会降低乃至消除该策略的盈利空间!